“海量”专题（168）——主动买入因子的行业有效性分析

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高频因子在选股中的应用，我们发布过多篇报告进行探讨。本篇报告主要针对高频数据计算的主动买入因子，考察其在行业轮动策略中的效果。本文将针对不同加权方法计算得到的因子，考察不同的因子计算窗口，以及不同的持有周期下，因子对于行业轮动策略的效用。1行业维度主动买入因子的计算在前期研究中，我们对于叫买单号与叫卖单号中的信息进行了挖掘，本文着眼于逐笔数据中的BS标志。该 ( 点击阅读全文 )

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