【华泰金工林晓明团队】基金评价及筛选全流程研究框架——股票型与债券型基金多种维度定量与定性评价法
华泰金融工程 发布于 2020-08-22 16:27:08
林晓明 S0570516010001 SFC No. BPY421 研究员黄晓彬 S0570516070001 研究员张 泽 S0570118080149 联系人
报告发布时间：2020年8月22日
摘要全文摘要近年我国基金市场繁荣发展，2017年9月FOF基金获批发行并在同年12月就达到130亿规模，截至2020年7月31日我国FOF总规模为605亿，FOF的迅速发展增大了基金评价及筛选的需求。本文构建了基金评价及筛选的研究框架，首先明确基金的类别及风格特征，然后基于基金历史业绩、业绩持续性、选股择时能力等定量指标以及投资可行性筛选出特定类别下的优质基金；再对其做绩效归因分解基金收益的定义，基金风格是指基金经理的投资目标偏好，即基金经理在资产组合管理过程中因偏好投资于某一类具有共同特征的资 ( 点击阅读全文 )
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报告发布时间：2020年8月22日
摘要全文摘要近年我国基金市场繁荣发展，2017年9月FOF基金获批发行并在同年12月就达到130亿规模，截至2020年7月31日我国FOF总规模为605亿，FOF的迅速发展增大了基金评价及筛选的需求。本文构建了基金评价及筛选的研究框架，首先明确基金的类别及风格特征，然后基于基金历史业绩、业绩持续性、选股择时能力等定量指标以及投资可行性筛选出特定类别下的优质基金；再对其做绩效归因分解基金收益的定义，基金风格是指基金经理的投资目标偏好，即基金经理在资产组合管理过程中因偏好投资于某一类具有共同特征的资 ( 点击阅读全文 )
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