北丐资产配置实战 发布于 2022-03-23 14:47:53
CTA策略是啥?
学名叫:“管理期货策略”,其实,没啥深奥的,就是专做商品期货、金融期货等趋势、套利、高频量价的策略,期货是一种衍生品,实行T+0交易,咱们常见的有原油、大豆、PTA等期货品种,当然沪深300、中证500对应的金融期货,也包含在CTA策略可投资的范围之内,商品是主流,能占到一半以上。
咱大A的公募基金里面也有跟踪商品期货的基金,如华夏豆粕ETF,最近涨的很生猛,各种原油类基金也算是商品,大部分都是指数类。公募基金里面没有这种主动管理型的期货策略,CTA策略是私募基金常用的主流策略之一。
所以,下面的内容主要分析的是私募基金的相关整体情况。
这类策略有啥不一样?
请看下图
关于CTA策略的对比分析如下,相关数据来自朝阳永续
1 收益高回撤小:CTA精选指数从2014年以来,实现了430%的收益,最大回撤仅有8 (
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