一个投资计划至少应该包括6部分:买什么、买多少、什么时候买、卖什么、卖多少、什么时候卖
还需要给出理由,为什么要这么做
投资计划应该围绕着投资策略展开
我是用的策略是股债平衡策略,这个策略来自格雷厄姆《聪明的投资者》第4章——防御型投资者的投资组合策略:
“投资者应在其实际操作中,保持对债券和股票的均等投资。比方说,如果股价水平使股票投资的比例提高到55%,他们就应准备卖出1/11的股票,并将该笔资金投入债券,以恢复两者之间的均衡。反之,如果其持股比例仅为资金总额的45%,他就应当考虑拿出1/11的债券,将其转为股票投资”。
一.买什么
根据股债平衡策略,50%买股票,50%买债券
50%债券:25%【纯债基金+定期理财】+25%【绝对收益基金+可转债】
纯债基金和绝对收益基金买什么:买名气大、规模大、收益稳健、雪球各位大神经常聊的基金
50%股票:【沪深300ETF+行业ETF+策略ETF+主动型基金+基金投顾】
二.什么时候买
1.沪深300ETF近3年最低点到现在的涨幅小于沪深300ROE的3倍
2.沪深300市盈率小于10年期国债收益率的2倍的倒数
3.沪深300近8年市盈率百分位小于50%
满足这3个条件开始买入含股票类的资产
三.买多少
纯债基金:随时一次性买入
绝对收益基金:当满足3个买入条件时,一次性买入
可转债:多看看大神们的观点,目前还没有具体的可转债投资计划,还是那句话:可转债就是玩儿,但对于可转债,我觉得有一个好的买入时机:中位数价格小于105,未来能不能出现不得而知
50%股票:为了方便说明,我把准备投入到股票类的全部资金分成了100份
当满足3个买入条件时,买25份,分10个交易日购买,每次买2.5份
剩下的75份,分批买入,单日跌幅超过1%,买1份,30天内买入上限10份
当沪深300市盈率百分位30%以下,300ETF处于近3年最低点时,每个交易日买2.5份,把100份买完为止
四.卖什么
优先卖ETF和收益率靠前的主动型基金
五.什么时候卖,卖多少
当股票类资产仓位达到55%,使其恢复到50%