有些人一架书可能只是装饰而已。还有就是那种下了好几个财经app关注了上十个知名财经大V的人最容易被“垃圾信息”给干扰,前一秒看A这样说后一秒又瞧见B那样说,两个说法是相对的但各自的理由又看似是充分的这时自己就一头雾水了。
最近有身边的朋友跟网叔倾诉,今年基金真的是越投越绝望,都想割肉离场了。
买被吹上天的明星基金经理管理的基金,亏10%。
买被认为是YYDS的赛道基金,又亏20%。
跟着全网百万粉丝的大V投资买基金,亏30%。
谁也不敢相信了。自己选,自己投,在上面的基础上又多亏了10%。
这……
还能怎么办呢?
每天都在感觉为这个基金打工,赚的钱全亏进去了……
有人说,买基金亏钱是因为不学习,不研究。
真是站着说话不腰疼!
手机上,下载了7-8个财经软件,股市、行业、国家政策、世界金融大势没有一条落下……
看起来牛逼一点的大V,从阅读量1000到10万+,统统关注。
每天起早摸黑看他们复盘、解读、聊家常……
尤其是他们有没有结婚,喜欢怎么样的女孩;喜欢吃什么菜,放不放辣;最近去了哪里玩……
一清二楚,如数家珍。
其实这样的朋友,也不只是在身边,网叔的公众号、B站、微博、知乎上更多。
可能是因为现实中不认识……
然后又看了你文章,参考了你的投资方法,或者跟投了你的组合。
所以说话也不客气:
网叔,你就是个坑货。
跟你投半年,亏惨了!什么水平!?
就是一个基金托!
网叔观察下来:
现在绝望的朋友,大部分都是过去6-12个月新入场的。
去年初以来,股市有2波大涨。
一波发生在2020年7月,另一波发生在2021年1月。
股市一涨,基金的赚钱效应就来了,身边的朋友人均赚20%-30%,看着眼红……
媒体、基金公司更是疯狂做基金宣传:
我们这个基金经理,过去一年赚了150%。
投资白酒基金,2年赚200%。
买新能源基金,一年翻倍。
既然基金这么赚钱,那就在也买一点……
于是,就出现下面似曾相识的画面:
这里其实有一个致命的问题:
就是小白把几年一次的暴涨,理解为一个常态化的赚钱模式。
以为短期进场,随便投投,一年赚个50%轻轻松松,翻倍也只需要努力一下下。新基民最大的特点,就是迫切地想靠短期赚钱。
然后辞职,迎娶白富美,做世界旅行……
而越是迫切,就越容易心态失衡:
错招频出,铤而走险,越来越赌……
而老基民,要么,在遭受同样的“毒打”之后,弃基永别……
要么,放弃幻想。踏踏实实长期持有,在潮起潮落中等待最后的收获。
接受基金长期投资,年化在10%-15%左右的现实。
接受想要通过基金赚钱,就需要等待漫长的岁月……
大家关注的基金大V,在投资方法上主要有3类:
第一类,瞎JB投的。
第二类,走短线,做趋势投资的。
第三类,走长线,偏价值投的。
其中,90%的大V都是瞎JB投的。
为什么说他们瞎JB投?
他们的文章、日报、实盘逻辑混乱,看不到成系统的章法。
你说他们玩趋势嘛?
时不时也给你分析基本面,谈国家的政策,分析赛道企业的业绩报告。大跌之后也不止损,关灯吃面。
你说他们玩长线价值嘛?
一个基金、一个赛道基本面没大变,高位接盘之后,跌几个月就熬不住嚷嚷着要割肉。
原以为都是说说而已,结果很多在粉丝怂恿下真割了……
还冠冕堂皇是好基金持有也有“时间成本”。
当然,瞎JB传播逻辑混乱的基金投资理念,也不能怪他们。
他们也是刚刚接触基金的学习者,边走边摸索。奈何做大V也需要花时间,做投资又研究不下去,也就这样边亏钱边成长,痛并“快乐”着……
剩下的10%,真正玩短线趋势的,可能也就1-2%,其它都跟网叔差不多,长线偏价值。
为什么?
短线做趋势投资,真的非常难。
从入门到精通,不是普通人能“做”的。并且承受的压力也比长线更大,风险也更多。所以长期坚持……
活下来的也不多。
其实,任何有效的投资方法都是在追求确定性。
也肯定都是以不变(确定性)应万变(不确定性)。
巴菲特讲,专业投资人需要集中投资。
为什么?
因为人的精力有限,你什么股票都研究,泛泛地看,就什么确定性都抓不住。
结果,分散的少,风险必然很高。
分散的多,作为专业投资人,就跑不出超额收益。
巴菲特也讲,普通散户要分散投资。
为什么?
分散投资买一大堆股票,最终就变成了赌美国的国运。
国运上升,整个股市都会上涨,那么,分散一大堆股票大概率能赚钱的。
(这里,国运就是确定性)
最后,巴菲特还推荐普通散户去买指数基金。
为什么?
没有研究能力的散户自己买一大堆股票,肯定没有指数公司精心挑的一大堆优质公司组成的指数质量高。
所以,买指数基金形成的分散,比自己买一堆股票形成的分散更“科学”。
关于确定性,在投资中一定要明确什么是“不变”的和“变的”。
下面,我们先看不变的。
长期看,中国的国运容不容易变?
肯定不容易。
如果你确定不容易,长期持有沪深300、上证50、创业板指这样的宽基,大概率能赚钱的。买这些,几乎就等于赌国运。
长期看,像医药、消费这样的顶级赛道,容不容易变?
也不容易。
如果你确定不容易,长期持有医药、消费赛道的主题基金,大概率也能赚到钱。
长期牛逼的基金经理,容不容易变?
也大概率不容易变。
这个可能有点争议。从人类常识的角度讲,牛逼的人往往一直牛逼。在NBA,乔丹、科比、詹姆斯可以统治联盟许多年。你身边的学霸,也往往一直越混越好。
当然,你觉得变也可以。就不要去挑基金经理,买宽基和行业基金就可以了。
我们再来看,什么是容易变的?
国家经济,一两个季度,一两年不达预期……
是不是?
一个好赛道,一两个季度,因为政策、龙头企业的经营、国内的短期经济影响,不达预期……
是不是?
一个股票、一个基金,受股市各种原因的影响,短期的涨跌、横盘……
是不是?
面对投资中的变与不变,我们怎么办?
首先,在大方向抓住不变的。
然后对于那些在大方向上不变的情况下的中短期变化,可以选择关注,但态度是无视。
大方向的不变,就决定了大方向上的胜率。
那么,在大方向下的无足轻重的变化,你还需要为它们难过、操心吗?
(除非你大方向错了!)
如果你相信,我们的国运在未来10年是不变的。
那么你持有宽基,面对跌宕起伏的市场,怕啥?
过去10年,沪深300,中证500,创业板指数,你用最傻的方式,闭着眼睛每月定投都能赚钱!
如果你相信,在我们的国运之下,消费和医药的不变。
那么,你持有医药和消费,面对跌宕起伏的市场,又怕啥?
过去10年,中证消费,中证医药,你用最傻的方式,闭着眼睛每月定投都能赚钱!
网叔买基金,走长线,偏价投。核心的本质就是上面。想明白了很简单。
然后在此基础上,通过政策研究、行业研究基本面、估值研究、基金经理研究,长期优化提高收益。
前面三个的研究目的,是寻找更好的买点和赛道。
而基金经理的研究,就是在我们自己优化不好的时候,找个牛逼的人帮助操作。
这里再注意一点。
玩趋势投资,也不是去猜中短期市场的走势。
一定要放弃幻想,接受现实:短期市场走势没法预测!
趋势投资高手,做的是跟随市场的趋势。
记住一个词:跟随。
在趋势出现的时候,入场;在趋势有变的时候,马上离场。趋势踩空了,直接割肉。
这里网叔强调一点:市场的三种大V玩法,瞎JB投,一定要不要碰。花再多的时候,也学不到任何有用的东西。
短线玩趋势投资,或者长线走价投,都可以选。
并且,从今往后,如果玩基金,你必须要选一个。并且围绕这个方式,去认真学习,找市场牛逼的(且愿意分享)大V、买最好的书,从入门到进阶,从进阶到高手。
切忌,不要泛泛的学习。东抄抄作业,西抄抄作业,记一堆不成体系的观点……
万劫不复!
很多人说,长期投基金难熬。尤其用左侧交易,要面临长期的下跌,横盘,亏钱……
那么,难熬的根源是什么?
根源有2点:
(1)你做了你自己都不相信的事情。
也就是说,你即便长期投资, 也是在猜。猜了某个直觉牛逼的基金或赛道(可能抄作业来的)。
而不是通过研究分析之后,选择了一个大概率确定的机会。
这种情况——
即便是真正牛逼的基金、赛道。
只要你内心不笃定,那么出现风吹草动肯定“稳不住”。
出现稍微大一点的回调肯定心态崩。
(2)用短期的心态做长期。
所谓短期的心态,主要表现在——
太在乎短期的利益得失。
太关注短期的市场波动,每天看无用的盘,每天看无关紧要的风吹草动。
没事找事,给自己的心情添堵。
大方向上对的,买入的时机也不错。
剩下的,就是安心生活!
目前大盘估值处于合理区间,但是行情分化严重。
一方面,科技成长股和价值股偏高股;另一方面,大量小盘股处于低估状态。
至于行业,分化更为明显。
芯片半导体和新能源前景诱人,但是处于超高估的状态,普通投资者参与的风险偏高;
银行、证券、保险和地产处于超低估的状态,安全边际高,但成长性存疑;
互联网目前低估,但行业面临政策性风险,短期面临压力;
消费、医药成长性相对稳定,但长期的估值偏高,短期在调整,可伺机等一波机会。
目前债券市场收益率偏低,估值偏高,不适宜进场。
沪深300的风险溢价率居于合理区间,投资债市和股市的性价比相当。
有些人一架书可能只是装饰而已。还有就是那种下了好几个财经app关注了上十个知名财经大V的人最容易被“垃圾信息”给干扰,前一秒看A这样说后一秒又瞧见B那样说,两个说法是相对的但各自的理由又看似是充分的这时自己就一头雾水了。
难受时就来找网叔的心理按摩
眼花缭乱,自己觉得很聪明,能洞察一切先机,抓住一切热点机会,往往输给了时间。基金经理也会调仓,找一个相对稳定的宽基基金底仓加定投,干个2年下来,收益率绝对会让你满意,大道至简
关键你怎么判断趋势来了,走了