创新药的研发公司基本都是市梦率，仿制药受集采影响大，业绩变脸。其实，创新药不仅依靠国内公司研发，还要大量从国外引进。$康哲药业(00867)$ 就是这样的医药销售代理龙头，连续10年roe超过20%，成长稳健，负债很低，现金流充沛，估值极低，动态不到8PE。。研发一款新药，特别耗时耗钱，研发出来还不一定成功，不一定畅销，直接从国外引进成熟而畅销的创新药，这种方式更好。未来三年，将有7款畅销创新药和1款重磅减肥药在中国上市，康哲药业独家代理。

不知道为什么那些人不去那些好的三甲医院，偏爱去这种民营医院？爱尔、通策十年利润没有增长到十倍，现股价涨了40多、50多倍，尤其是近两年利润没增涨1倍，而股价却涨了七、八倍，几百倍的PE，现在忽悠还有投资价值，就是在忽悠人接盘。

掩耳盗铃

这种分析有啥意义，自己给自己壮胆

最关键的是，博主如果看病，会去民营医院吗

别分析基本面，有本事分析爱尔的估值