【市场新鲜事】
不差钱的万亿 $贵州茅台(SH600519)$ 茅台，出现一则大消息吸引了大家的目光！茅台竟然要发债150亿用于收购贵州高速部分股权！对！你没有看错，一瓶难求、市值最大、股价最高的茅台居然发债了。而且买的还是“垃圾债”，因为贵州非标债务“违约较多”，贵州一些区县甚至地市级的“地方债”很难卖出去。
为啥现金流如此好的茅台会发债呢？发债的公司不是“负债经营”的垃圾公司吗？种种问题困惑的投资者，并且今天白酒板块大跌，国家到底在怎么想。还有网友评论道：茅台要为贵州大窟窿买单，“腐败酒”买单“腐败洞”！
今天百晓生就从宏观角度给大家讲讲，为什么a股中“主体信用评级最好的贵州茅台”会发债。
这其实可以作为一个论文来展开，并且百晓生认为，这代表上层对中国核心资产的态度，所以说这篇文章很重磅！
首先百晓生想引用道德经的一句话：天之道取有余而补不足，人之道取不足而补有余！大家应该明白，“取长补短”与“扬长避短”本就是历史中长期争论的话题，其实古人早就给了正确的答案，就是从不同的角度看问题。
天之道，取有余而补不足，人之道取不足而补有余！大家注意看这句话，站在“天”的角度与站在“人的”角度，答案是不一样的。这里给大家举一个简单的例子。如果你是一家集团公司的老板，你希望集团是“多元化”发展还是“单一式”发展，很简单，一定是多元化。因为多元化的有点有：规避经济风险、资源充分利用、盈利利润增加。而在一家公司，如果一个员工“功高震主”，公司的老板一定很担心。因为这个员工走了，公司要夸一半！所以说站在“管理层”角度看，取长补短是发展的必要条件。
说道这里大家明白了不，为啥中国“主体信用评级最好的贵州茅台”发债，因为“茅台”实在是太“有余”了！关于这样的“顶层设计”国家已经是轻车熟路了，比方说年初的政策“让银行让利”，这与“茅台发债”的原理不一样吗？
所以说在中国如果你“吃的太饱”，国家一定让你承担更多的“责任”，这与古代的“杀富济贫、推恩令”的思路完全一致，都是继承与发扬了“道德经的天之道，取有余而补不足”所以说茅台发债不单单是一件“单独的”事情，它背后还隐藏着深层的“政策背景”。
那么“茅台发债”与“汽车大涨”又有什么关系呢？百晓生最近一直说“风格转换”为啥风格转换啊！根本的原因不是利率上行，不是复工逻辑，也不是人民币升值。这些都是“助攻作用”，根本的原因是“科技、医药、消费”的涨太多了，需要“消化估值”。所以顺周期的成长品种以及“低估值”品种最近会有行情！总体的思路依然是“均衡发展”“取有余而补不足”。所以说今天高估值的白酒下跌与低估值的汽车板块爆发，不是不是巧合，而是上层政策共振导致。
百晓生可以这么想，很多机构也会这么想。一些公募机构的基金经理都是“国家智囊级别的存在”，这种政府行为，他们能猜不到上层的意思！所以说今天白酒大跌，汽车大涨！而且应该是“趋势”，三驾马车上的钱不会这么快就移仓结束的，所以汽车依然看好，另外金融的保险、基建方向的“家居”也是看好的。
汽车产业链：“ $比亚迪(SZ002594)$ 、 $长安汽车(SZ000625)$ 、长城汽车、江铃汽车”。
中国供应链：石大胜华、恩捷股份、新宙邦、天赐材料、璞泰来；赣锋锂业、格林美、华友钴业、德方纳米、中国宝安、奥特佳。（另外大家要注意“特斯拉电池概念”）
特斯拉电池概念：新宙邦、天赐材料、赣锋锂业、格林美、德方纳米、中国宝安
下面是我们炒股必看模块，“吾观今日数据，知明日天象”
【观数据、知天象】
每天数据必须看，吃饭睡觉不能落！
黄金是长线，黄金ETF（159934）；
百晓生评：
摩擦逻辑：军工、稀土、农业
通胀逻辑：化工、有色
指数突破逻辑：芯片、券商
涨价+科技：光伏、面板、钴
复工：航运、旅游、电影、餐饮
长期主线：内循环、科技兴国
超跌板块与次新板块
百晓生之前说过，超跌板块是目前的真正主流，不过这句话应该再加一个条件。超跌是“游资的主线”，机构的主线不是超跌。从这两天汽车板块与光伏板块的爆发就可以看出，机构更喜欢“中位股”。
而今天芯片的爆发百晓生感觉多事“交易性资金”的动向，注意交易性资金不只是游资，有一些机构也是交易性资金。为啥百晓生说则是交易性资金抄底呢，因为疫苗板块！屡创新低，这表明之前抄底的资金都是一些“交易流”，跑得被谁都快。所以说超跌板块大概率还是“磨底阶段”那么见底的标志是什么！说过很多次：低波+地量+长下影线。
那么次新板块呢？百晓生在群里及说过，目前短线资金也出现分流，一部分短线喜欢做“热点题材的超跌反弹”，一部分短线喜欢做“创业板的20cm”。这两部分资金的逻辑还不一样，超跌反弹的是看“板块联动的”，创业板20%的不看逻辑，只看“筹码博弈”。所以说这两部资金也出现“跷跷板效应”，创业板20%上涨，超跌的板块就下跌。超跌板块上涨，创业板20%就下跌，这样的会延后指数的见底时间。
而且还有一个现象，创业板20%是一批季度活跃的资金，应该老乡的占比比较大，这帮资金有较强的的“逆周期属性”，在美股调整的时候就操作创业板20%，今天尾盘美股股指大跌，这应该利好创业板20%。
超跌板块的利好
今天同花顺发布数据，说9月以来证券、军工、科技ETF被资金大量买入，这说明大资金依然看好科技、军工、证券三个方向。由于摩擦不会结束一级军工的个股业绩超预期，军工的延续性百晓生非常看好。其中今天军工的电阻出现大幅上涨，火炬电子、振华科技、鸿远电子、宏达电子全部上涨，如此强势的板块效应，百晓生认为会有趋势。建议重点关注。
六氟磷酸锂：
百晓生之前一篇文章专门介绍六氟磷酸锂，相关个股给到给大家，逻辑回看，不啰嗦了。
市场未知的风险：
美股下跌：美股跌完了吗？不知道，但是选举不利好美股，因为两党竞争会对川建国的经济法案使绊子，所以对美股是利空。是时候跌完，不清楚！
新股吸血：周五有2只新股，并且蚂蚁上会；
顺周期的板块有基建、环保、生产线（pmi）、建材、复工、工程机械、有色、化工等等。
中线股：全是机构股
消费：伊利股份、五粮液、东阿阿胶、海天味业、丸美股份、中国中免、分众传媒、朗姿股份。
周期：浙江鼎力、潍柴动力、万华化学、京沪高铁、海螺水泥、东方雨虹、蒙娜丽莎、顺丰控股、欧派家居、隆基股份、招商轮船、牧原股份、恒立液压、福耀玻璃、锐科激光、汇川技术。
医药：药明康德、恒瑞医药、美年健康、爱尔眼科。
科技：TCL科技、立讯精密、闻泰科技、中兴通讯、用友网络、宁德时代。
创业板权重：创业板50ETF（159949）、芒果超媒、东方财富、智飞生物、蓝思科技、迈瑞医疗、宁德时代。
金融：恒生电子、东方财富、中国平安、中国人保。
【总结】
军工电阻看好。
汽车不要追涨，最看好六氟磷酸锂、特斯拉电池。
9月份要有金融股。
上证在3200点左右见底的概率大。
赚钱就跑，不要恋战。
下一个热点题材机会，百晓生会在公众号：题材百晓生，第一时间率先公布，欢迎关注。