昨天富二介绍了中证军工龙头指数,今天又来给客官安利另一只神秘指数了。
这只指数比较特殊,全市场指数还找不出它的同类项,无法像昨天那样同类做比较。但它厉害的地方在于,不怕与市场指数比,也比得起。
巴菲特说,普通投资者应该买标普500,但事实上就连标普500也被这只神秘指数超越。自2013年以来,这只神秘指数的累计收益率达146.56%,年化收益率达到了14.54%。更别说国内沪深300、上证综指这样的主流指数,甚至中证偏股型基金指数和股票型基金指数,和神秘指数的走势线放在一起,纷纷遭“吊打”。
数据来源:Wind,截至2019.8.23
客官看这最上的走势线儿,夺么鲜红。
数据来源:Wind,截至2019.8.23
收益率是领先了,神秘指数的波动率貌似看着也不小?其实,从风险调整后收益来看,神秘指数的年化夏普比值,还是领先于国内的大部分宽基指数,这说明其神秘指数依旧具备较高的投资效率。
数据来源:Wind,截至2019.8.23
到这里,富二相信客官来神了,到底是哪只宝藏指数?成分股有哪些?相应的ETF产品有没有?
客官可能想不到的是,这只神秘指数的成分券不是股票,是基金。
而它编制的初衷非常纯粹——网罗全市场的绩优基金,治愈基民的“选基困难症”。
客官可能更想不到的是,这只指数是由你们都很熟悉的——中国工商银行携手中证指数公司专门定制的。
现在公布神秘指数的名字——
中证工银股混基金指数(930994),简称工银股混,属于中证工银财富指数中的一支,而中证工银财富指数首次提出了指数化投资FOF的投资理念,是工行的一个先锋之作,也是基金指数中的一大创新。
这样好的指数又是如何编制的?
工银股混指数编制的过程中实现了两个“首创”:
✔ 1、首创“定量+定性”的基金评价体系:市场上主流的基金评价方法用的是量化标准,而工行的基金评价包含了大量了调研和访谈的指标,过程体现了选基的严谨性和全面性。
✔ 2、首创“打分制”的指数编制规则:结合工行一线财富管理经验,针对各类资产特点设置相应的打分体系,以此获得指数样本。
具体编制方案,客官可自行进入中证指数公司官网查阅,富二这里也另做简单介绍。
工银股混基金指数编制方法:从基金公司、基金产品和基金经理三个核心维度构建了一套基金综合评价体系,同时采取定量与定性相结合的打分机制,从全市场层层筛选出综合得分最高的前10%基金作为优选基金池,体现出较强的市场代表性、规则性和可验证性。
总的来说,工银股混的编制过程中更多地体现了“择基”的方法,力求精选出每一阶段最符合市场热点的股混型基金,即凝聚全市场“头部”或“精锐”基金公司的“核心”产品,这也是工银股混指数之所以优秀的原因。
那莫,指数于我又有何用?
首先,作为一只指数,它能作为我们择基的参考和依据,毕竟它的调换仓频率固定,样本调整都能清清楚楚地在证券软件上看到,于是基民选基就有所参照啦。
此外,更可以作为FOF基金管理的标杆。比如富二家下周一(9月2日)将发行的富国智诚精选3个月持有期FOF(007898.OF),便是第一只以工银股混基金指数为基准的基金,其比较基准为:中证工银股混基金指数收益率×90%+银行人民币活期存款利率(税后)×10%。
富二自认为,这只基金正如其名,集智慧与诚意于一身,希望能让客官的投资也变得更轻松、更简单~
风险提示词条
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2.中国证监会投资者保护局提醒您:审慎评估风险,理性融资融券。